Bizness

Dardens pārdod sarkano omāru par 2,1 miljardu ASV dolāru privātā kapitāla uzņēmumam

Kīts Bedfords / Reuters / Reuters

Ņujorkas restorāns Times Square Red Lobster, 2010. gada 23. jūnijs.

Darden Restaurants šodien paziņoja, ka pārdos savu Red Lobster ķēdi par 2,1 miljardu ASV dolāru privātā kapitāla grupai Golden Gate Capital. Pārdošana notiek pēc gadiem ilgas atpalicības vienā no uzņēmuma lielajiem paraksta restorāniem (otrs ir Olīvu dārzs) un aktīvistu riska ieguldījumu fondu satraukums ar saviem plāniem restorānu giganta pārstrukturēšanai.



Darījums tiek veikts skaidrā naudā, un uzņēmumam tiks atskaitīti aptuveni 1,6 miljardi ASV dolāru pēc nodokļu nomaksas, no kuriem 1 miljards ASV dolāru tiks izmantots parāda dzēšanai, bet pārējais tiks izmantots, lai palīdzētu finansēt akciju atpirkšanas programmu “aptuveni no 500 līdz 600 miljoniem ASV dolāru”. nākamajam gadam, teikts uzņēmuma paziņojumā, kurā paziņots par pārdošanu.



'Šodien paziņotais nolīgums ir kulminācija spēcīgam procesam, lai maksimāli palielinātu Sarkanā omāra un tā nekustamā īpašuma aktīvu pārdošanas vai nodalīšanas vērtību.'mēnešiemir veicinājis citu Darden plānu - turēt kopā Olive Garden un Red Lobster un atdalīt restorānu uzņēmuma jaunākos, strauji augošos zīmolus, piemēram, Longhorn Steakhouse un Capital Grille. Uzņēmums tomēr ir stingri nolēmis atbrīvoties no Red Lobster unnesen atjaunoja savu zīmola tēlu, norādot savu apņemšanos restorānu ķēdē. Sarkanais omārs veido aptuveni trešdaļu no vairāk nekā 2100 simtu Dardenas restorānu, bet kopš 2011. gada tajā pašā veikalā ir samazinājies pārdošanas apjoms un trīs zīmolu prezidenti.

'Šodienas paziņojums ir kulminācija ļoti konkurētspējīgam procesam, kura mērķis ir maksimāli palielināt Sarkano omāru biznesa vērtību un labāk novirzīt Dardenu uz panākumiem,' paziņojumā sacīja Daksa direktoru padomes galvenais direktors Čaks Līdsingers. vienošanās ļauj mums uztvert Sarkanā omāra vērtību un noteikt tirgū apstiprinātu tā nekustamā īpašuma novērtējumu, vienlaikus ļaujot izvairīties no riskiem, kas saistīti ar uzņēmējdarbības turpināšanu pašreizējā izaicinošajā vidē. ”



Cits riska ieguldījumu fonds, kuram pieder uzņēmuma akcijas, Barington Capital Group, ir atbalstījis plānu nošķirt vecākās un lēnāk augošās līnijas no jaunākajām, un tā vadītājs Džeimss Mitarotonda martā paziņoja, ka Dārdena plāns atdalīt Sarkano omāru un tāsamazinājās par 18%pateicoties lielākām garneļu izmaksām, neveiksmīgām akcijām un mazākai satiksmei uz uzņēmuma restorāniem.

Riska ieguldījumu fondi bija uzvarējuši akcionāru balsojumā, lai rīkotu īpašu sapulci, kurā balsos par Sarkanā omāra plāniem. Trešdien, Starboard teikts paziņojumā ka tas bija noraizējies “ka uzņēmums, iespējams, pirms īpašās sapulces rīkošanas varētu mēģināt steigties ar Sarkanā omāra pārdošanu”, komentāru dēļ teikts, ka Sarkanā omāra investoru attiecību vadītājs ieguldītājiem ir paziņojis par darījuma paziņošanu par Red Lobster izpārdošanu jūnijā vai jūlijā. Tikšanās vēl nav plānota.

Uzņēmums šodien paziņoja, ka kopš iepriekšējā gada decembrī paziņoja par plāniem atdalīt Sarkano omāru, ir piešķīris “ievērojamu nozīmi ievērojamajai saņemtajai akcionāru atsauksmju summai”.



Uzņēmums paziņoja, ka “šī darījuma noslēgšana nav atkarīga no īpašas sanāksmes rezultātiem”, tā joprojām plāno iesniegt ar sapulci saistītu pilnvaroto paziņojumu un “cik ātri vien iespējams sasaukt ārkārtas sanāksmi”. Uzņēmums saka, ka paredz, ka darījums tiks noslēgts nākamā gada pirmajā ceturksnī.

Maijs. 2014. gada 16., plkst. 16:17

Džefrijs Smits no Starboard Value piektdien izdeva paziņojumu, kurā teikts: “Izziņotā pārdošana nožēlojami nenovērtē Sarkano omāru un tā nekustamā īpašuma aktīvus. Patiesi neticami, ka pašreizējai valdei ir drosme vienoties par darījumu, kuram nav nepieciešams akcionāru apstiprinājums, ja ievērojams Darden akcionāru vairākums ir oficiāli pieprasījis īpašu sanāksmi par šo tēmu. Ja uzņēmums grasītos ignorēt akcionāru gribu un steigtos veikt darījumu, jūs vismaz būtu domājis, ka tas būtu bijis ļoti oportūnistisks darījums ar ievērojamu piemaksu par Sarkanā omāra pamatā esošo vērtību. Tomēr tas acīmredzami nav tas, un šķiet, ka Dardens tā vietā ir pārdevis Red Lobster steidzamā darījumā ar lielu atlaidi. Mēs nopietni apšaubām lēmumu steigties ar šādu darījumu, nevis gaidīt, lai uzklausītu akcionāru viedokļus un perspektīvas par šo kritiski svarīgo tēmu. Mūsu aizdomas visu laiku diemžēl ir apstiprinājušās - šī pārdošana ir nepareizs darījums, nepareizā laikā, nepareizu iemeslu dēļ. Šīs valdes vērtību iznīcinošās un pašmērķīgās darbības ir pretrunā korporatīvajai demokrātijai. ”